Lecture

Stochastic Simulation

Name in diploma supplement

Stochastic Simulation

Organisational Unit

Lehrstuhl für Ökonometrie

SPW

2

Language

English

Cycle

irregular

Participants at most

no limit

Participants

• BWL EaF MasterWahlpflichtbereich 1.-3. Sem, Elective, Module Stochastic Simulation
• ECMX MasterWahlpflichtbereichME7 Econometric Methods 1.-3. Sem, Elective, Module Stochastic Simulation
• VWL MasterWahlpflichtbereich I 1.-3. Sem, Elective, Module Stochastic Simulation

Preliminary knowledge

Grundlegende Kenntnisse der Wahrscheinlichkeitstheorie und mathematischen Statistik sowie erste statistische Programmiererfahrungen sind wünschenswert.

Abstract

Vermittlung von Theorie und praktischer Durchführung von Simulationsstudien, welche statistische Berechnungen erheblich vereinfachen können.

Contents

• Einführung in die Monte Carlo Methode
• Erzeugung von Pseudozufallszahlen
• Varianzreduktion
• Rare-Event Simulation
• Effiziente Simulation von Stochastischen Prozessen
• Markov Chain Monte Carlo Methoden
• Anwendungen

Literature

Asmussen, Glynn (2007): Stochastic Analysis. Springer, 1st ed

Teaching concept

Die Veranstaltung ist als Vorlesung konzipiert, die jedoch durch vielfältige, sachorientierte Diskussionen ihren Frontalcharakter weitestgehend verliert. Dazu R-Illustrationen, gemeinsames Programmieren der statistischen Konzepte, Übungsaufgaben.